코스피 4Q 영업익 80조 육박···반도체·증권 실적 전망치 상향 [AI 프리즘*주식투자자 뉴스] : zum 뉴스

▲ AI 프리즘* 맞춤형 경제 브리핑
* 편집자 주: ‘AI PRISM’(Personalized Report & Insight Summarizing Media)은 한국언론진흥재단의 지원을 받아 개발한 ‘인공지능(AI) 기반 맞춤형 뉴스 추천 및 요약 서비스’입니다. 독자 유형별 맞춤 뉴스 6개를 선별해 제공합니다

[주요 이슈 브리핑]

■ 실적 개선: 코스피 상장사 4분기 영업이익이 80조 원에 달할 것으로 전망되며 반도체를 중심으로 실적 개선세가 뚜렷하다. 이에 따라 반도체, 전기·전자, 증권 업종의 실적 전망치가 상향 조정되며 투자 심리가 개선되는 모습이다.

■ 반도체 M&A: 두산그룹이 SK실트론을 1조 6000억 원에 인수하며 반도체 소재 사업 진출에 본격 나선다. 또한 반도체 웨이퍼 시장의 성장성과 수익성이 부각되며 관련 기업들의 밸류에이션 재평가가 진행되고 있다.

■ 환율 급등: 원·달러 환율이 8개월 만에 장중 1480원을 돌파하며 수출 기업들의 실적 개선 기대감이 높아지고 있다. 한편 이창용 한국은행 총재는 금융위기 수준은 아니지만 양극화 심화를 우려하며 시장 변동성에 대한 경계감을 나타냈다.

[주식투자자 관심 뉴스]

1. 코스피 4분기 영업익 80조···‘반도체·전기·증권’ 눈높이 상향

코스피 상장사들의 4분기 영업이익이 80조 원에 달할 것으로 전망된다. 반도체 업황 회복이 본격화되며 삼성전자(005930)와 SK하이닉스(000660) 등 주요 기업들의 실적 전망치가 상향 조정됐다. 전기·전자 업종은 AI 수요 확대와 메모리 가격 상승으로 수익성이 개선되고 있다. 증권 업종도 시장 거래 대금 증가와 자산관리(WM) 부문 호조로 양호한 실적이 예상된다. 애널리스트들은 4분기 실적 시즌이 본격화되면 관련 업종 주가의 재평가가 이어질 것으로 전망하고 있다.

2. 반도체 힘주는 두산, SK실트론 품는다

두산그룹이 SK실트론을 1조 6000억 원에 인수하며 반도체 소재 사업에 진출한다. SK실트론은 반도체 핵심 소재인 실리콘 웨이퍼를 생산하는 국내 2위 업체다. 두산그룹은 이번 인수를 통해 반도체 장비에서 소재까지 사업 영역을 확대하며 반도체 밸류체인을 강화한다. 반도체 웨이퍼 시장은 AI 반도체 수요 급증으로 향후 5년간 연평균 8% 이상 성장할 것으로 예상된다. 업계에서는 두산그룹의 반도체 사업 강화가 관련 계열사들의 시너지 효과로 이어질 것으로 보고 있다.

3. 8개월만에 환율 장중 1480원 돌파···이창용 “금융위기는 아니지만 걱정”

원·달러 환율이 8개월 만에 장중 1480원을 돌파하며 급등세를 보이고 있다. 이창용 한국은행 총재는 현재 상황이 금융위기 수준은 아니지만 소득 양극화와 자산 불균형이 심화되고 있다고 경고했다. 환율 상승은 수출 기업들의 가격 경쟁력을 높여 실적 개선에 긍정적이지만, 수입 물가 상승으로 내수 기업과 가계에는 부담이 될 수 있다. 시장에서는 환율 변동성 확대에 따른 업종별 차별화 전략이 필요하다는 분석이 나오고 있다.

[주식투자자 참고 뉴스]

4. 자회사 지분 인수권까지 美정부에 넘긴 고려아연

고려아연이 자회사 지분 인수권을 제3자에게 양도하면서 이를 공시하지 않아 논란이 일고 있다. 금융감독원은 핵심 정보 공시 누락 여부를 조사 중이다. 해당 자회사는 고려아연의 신사업 부문을 담당하는 핵심 계열사로 알려졌다. 인수권 양도는 경영권 분쟁과 관련이 있을 것으로 추정되며, 주주들의 알권리를 침해했다는 지적이 제기되고 있다. 투자자들은 공시 의무 위반에 따른 제재 가능성과 경영권 분쟁의 향방을 주시하고 있다.

5. IMA 1호 출격···수익은 ‘배당소득’ 분류

개인종합자산관리계좌(IMA) 1호 상품이 출시되며 자산관리 시장에 새로운 바람이 불고 있다. IMA는 여러 금융상품을 하나의 계좌에서 통합 관리할 수 있는 상품이다. 특히 IMA에서 발생하는 수익이 배당소득으로 분류돼 금융소득종합과세 대상에서 제외된다는 점이 주목받고 있다. 연간 금융소득이 2000만 원을 초과하는 고액 자산가들에게 세제 혜택이 클 것으로 예상된다. 증권업계는 IMA 출시로 자산관리 경쟁이 본격화될 것으로 전망하고 있다.

6. AI ETF 성적표 양극화···로봇 웃고 전력 인프라 울었다

AI 관련 상장지수펀드(ETF)의 수익률이 테마별로 크게 엇갈리고 있다. 로봇·자동화 테마 ETF는 제조업 자동화 수요 증가로 높은 수익률을 기록했다. 반면 AI 전력 인프라 ETF는 기대에 못 미치는 실적을 보이며 부진했다. AI 반도체 ETF는 엔비디아 등 주요 종목의 강세로 양호한 성과를 냈다. 전문가들은 AI 테마 투자 시 세부 업종별 펀더멘털을 면밀히 분석하고 분산 투자할 것을 권고하고 있다.